2010年中級(jí)職稱《財(cái)務(wù)管理》必備考點(diǎn)(一)

　　每年一度的會(huì)計(jì)職稱考試，吸引各種不同年齡段的學(xué)友投身其中。在論壇看到很多學(xué)友說(shuō)日常的工作中學(xué)習(xí)時(shí)間不夠用，大家平時(shí)忙著上班，媽媽級(jí)考生還要照顧寶寶，時(shí)間都不寬裕，而且職稱考試中各科知識(shí)點(diǎn)種類繁多，難免給大家?guī)?lái)困擾。介于這點(diǎn)，此后在這里只為大家提供最容易成為考試內(nèi)容的、分?jǐn)?shù)占的最多的知識(shí)點(diǎn)，并附上例題和詳解答案。希望可以幫助大家贏得分?jǐn)?shù)，通過(guò)考試。

　　關(guān)于第一章總論大多數(shù)內(nèi)容只是要求熟悉和了解，唯一要求掌握的是“財(cái)務(wù)管理目標(biāo)理論的各種觀點(diǎn)”，這個(gè)需要大家自己參照教材體會(huì)，直接翻到第二章。

　　參照考試大綱要求，第二章預(yù)算管理要求掌握“預(yù)算特征、作用、預(yù)算體系”、“預(yù)算編制的各種方法”、“各種業(yè)務(wù)預(yù)算和財(cái)務(wù)預(yù)算的編制”。相對(duì)這部分各種參考書中的匯總和論壇帖子中大量的知識(shí)點(diǎn)羅列都有涉及，學(xué)友們一抓一大把，我再發(fā)到這里就顯得重復(fù)了直奔第三章籌資管理。

　　與前兩章相比，第三章在考試內(nèi)容中計(jì)算分析題和綜合題的分值有明顯增加。這和本章內(nèi)容設(shè)置有關(guān)，考試大綱要求：“掌握籌資感念、分類”、“掌握股權(quán)籌資、債券籌資和衍生金融工具籌資”、“掌握資本成本計(jì)算和資金結(jié)構(gòu)決策方法”，相比前三點(diǎn)只要熟記就可以拿分，第四點(diǎn)顯得更為重要“掌握資金需要量預(yù)測(cè)的因素分析法、銷售百分比發(fā)和資金習(xí)性預(yù)測(cè)法”，這一考點(diǎn)背誦同時(shí)需要理解記憶，也是出計(jì)算分析題、綜合題和本章復(fù)習(xí)點(diǎn)的重中之重，需要我們特殊對(duì)待。而這一部分的詳細(xì)內(nèi)容年前我已經(jīng)發(fā)在論壇中，感興趣的學(xué)友可以看一下。分別是第三章籌資管理——資金需要量預(yù)測(cè)（一）和第三章籌資管理——資金需要量預(yù)測(cè)（二）越過(guò)多余的重復(fù)，下面我們直接進(jìn)入今天的正題——第四章投資管理。網(wǎng)校陳華亭老師預(yù)測(cè)10年本章考分在16分左右。而這其中絕大部分分?jǐn)?shù)應(yīng)當(dāng)出在計(jì)算分析題和綜合題。先說(shuō)一下大綱要求，除去一處熟悉和兩點(diǎn)了解后，剩下的包括“掌握財(cái)務(wù)可行性的要素估算”和“掌握投資項(xiàng)目財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)指標(biāo)的預(yù)算”。

　　財(cái)務(wù)可行性要素的估算包括：

　　◎投入類財(cái)務(wù)可行性要素的估算

　　◎產(chǎn)出類財(cái)務(wù)可行性要素的估算

　　財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)指標(biāo)的測(cè)算：投資項(xiàng)目?jī)衄F(xiàn)金流量的測(cè)算、靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)的計(jì)算方法、動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)的計(jì)算方法

　　下面我們展開(kāi)介紹：

　　◎投入類財(cái)務(wù)可行性要素的估算又分為：建設(shè)投資估算、流動(dòng)資金投資的估算、經(jīng)營(yíng)成本及相關(guān)稅金的估算

　　其中建設(shè)投資估算出現(xiàn)頻率稍小，著重介紹另外兩項(xiàng)。

　　流動(dòng)資金投資的估算：

　　1.分項(xiàng)詳細(xì)估算法基本公式某年流動(dòng)資金投資額=本年流動(dòng)資金需用額－截止上年的流動(dòng)資金投資額或=本年流動(dòng)資金需用數(shù)－上年流動(dòng)資金需用數(shù)本年流動(dòng)資金需用額=該年流動(dòng)資產(chǎn)需用額－該年流動(dòng)負(fù)債需用額

　　2.周轉(zhuǎn)天數(shù)、周轉(zhuǎn)次數(shù)、周轉(zhuǎn)額與資金需用額周轉(zhuǎn)次數(shù)=360/周轉(zhuǎn)天數(shù)一年內(nèi)最多周轉(zhuǎn)次數(shù)=360/最低周轉(zhuǎn)天數(shù)某動(dòng)項(xiàng)目的資金需用額=該項(xiàng)目的周轉(zhuǎn)額/該項(xiàng)目的最多周轉(zhuǎn)次數(shù)

　　3.流動(dòng)資產(chǎn)的項(xiàng)目估算某年流動(dòng)資產(chǎn)需用額=該年存貨需用額＋該年應(yīng)收賬款需用額＋該年預(yù)付賬款需用額＋該年現(xiàn)金需用額

　　4.流動(dòng)負(fù)債項(xiàng)目的估算流動(dòng)負(fù)債需用額=應(yīng)付賬款需用額＋預(yù)受賬款需用額

　　經(jīng)營(yíng)成本及相關(guān)稅金的估算：

　　1.經(jīng)營(yíng)成本的估算經(jīng)營(yíng)成本是所有類型的投資項(xiàng)目在運(yùn)營(yíng)期都要發(fā)生的主要現(xiàn)金流出量，它與籌資方案無(wú)關(guān)。

　　某年經(jīng)營(yíng)成本=該年外購(gòu)原材料、燃料和動(dòng)力費(fèi)＋該年工資及福利費(fèi)＋該年琉璃費(fèi)＋該年其他費(fèi)用或=該年不包括財(cái)務(wù)費(fèi)用的總成本費(fèi)用－該年折舊額－該年無(wú)形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)的攤銷額

　　2.相關(guān)稅金的估算

　?。?）經(jīng)營(yíng)稅金及附加的估算在項(xiàng)目投資決策中，應(yīng)按在運(yùn)營(yíng)期內(nèi)應(yīng)納的營(yíng)業(yè)稅、消費(fèi)稅、土地增值稅、資源稅、城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加等估算。

　　（2）調(diào)整所得稅的估算為了簡(jiǎn)化計(jì)算，調(diào)整所得稅等于息稅前利潤(rùn)與適用的企業(yè)所得稅稅率的乘積。

　　◎產(chǎn)出類財(cái)務(wù)可行性要素的估算營(yíng)業(yè)收入：應(yīng)按項(xiàng)目在運(yùn)營(yíng)期內(nèi)有關(guān)產(chǎn)品的各年預(yù)計(jì)單價(jià)（不含增值稅）和預(yù)測(cè)銷售量（假定運(yùn)營(yíng)期每期均可以自動(dòng)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)銷平衡）進(jìn)行估算，計(jì)算公式為：年?duì)I業(yè)收入=該年產(chǎn)品不含稅單價(jià)×該年產(chǎn)品的產(chǎn)銷量補(bǔ)貼收入：根據(jù)按政策退還的增值稅、按銷量或工作量分期計(jì)算的定額補(bǔ)貼和財(cái)政補(bǔ)貼等予以估算。

　　固定資產(chǎn)余值：如果固定資產(chǎn)的折舊年限等于運(yùn)營(yíng)期，則終結(jié)點(diǎn)回收的固定資產(chǎn)余值等于該主要固定資產(chǎn)的原值與其法定凈殘值率的乘積，或者按實(shí)現(xiàn)確定的凈殘值估算。

　　在運(yùn)營(yíng)期內(nèi)，因更新改造而提前回收的固定資產(chǎn)余值等于其折余價(jià)值與預(yù)計(jì)可變現(xiàn)凈收入之差。

　　回收流動(dòng)資金：在假定運(yùn)營(yíng)期內(nèi)不存在因加速周轉(zhuǎn)而提前回收流動(dòng)資金的前提下，終結(jié)點(diǎn)一次回收的流動(dòng)資金必然等于各年墊支的流動(dòng)資金投資額的合計(jì)數(shù)。

　　財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)指標(biāo)的測(cè)算的靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)的計(jì)算方法和動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)的計(jì)算方法，分別在之前的財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)指標(biāo)的預(yù)算（一）與財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)指標(biāo)的預(yù)算（二）中涉及。之后會(huì)帶給大家第四章的重要考點(diǎn)，歡迎大家發(fā)信息類共同探討。

　　下面配上例題，方便大家熟記知識(shí)點(diǎn)并掌握公式。

　　【單項(xiàng)選擇題】：已知某工業(yè)投資項(xiàng)目的固定資產(chǎn)投資為2000萬(wàn)元，無(wú)形資產(chǎn)投資為200萬(wàn)元，開(kāi)辦費(fèi)投資為100萬(wàn)元。預(yù)計(jì)投產(chǎn)后地2年的總成本費(fèi)用為1000萬(wàn)元，同年的折舊額為200萬(wàn)元、無(wú)形資產(chǎn)攤銷額為40萬(wàn)元，開(kāi)辦費(fèi)在投產(chǎn)第一年全部攤銷，計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用的利息支出為60萬(wàn)元，則投產(chǎn)后第二年用于計(jì)算凈現(xiàn)金流量的經(jīng)營(yíng)成本為（?。┤f(wàn)元？

　　A.1300

　　B.760

　　C.700

　　D.300

　　答案：C

　　解析：本題考核經(jīng)營(yíng)成本的估算，某年經(jīng)營(yíng)成本=該年的不包括財(cái)務(wù)費(fèi)用的總成本費(fèi)用－該年折舊額、無(wú)形資產(chǎn)和開(kāi)辦費(fèi)的攤銷額=（1000－60）－（200＋40）=700（萬(wàn)元）

　　【多項(xiàng)選擇題】：在進(jìn)行投資項(xiàng)目財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)時(shí)，終結(jié)點(diǎn)的回收額包括（　）

　　A.固定資產(chǎn)余值

　　B.經(jīng)營(yíng)收入

　　C.上級(jí)補(bǔ)貼

　　D.流動(dòng)資金

　　答案：AD

　　解析：在進(jìn)行財(cái)務(wù)可行性評(píng)價(jià)時(shí)，將在終結(jié)點(diǎn)回收的固定資產(chǎn)余值和流動(dòng)資金通稱為回收額。

　　【判斷題】：在計(jì)算項(xiàng)目投資的經(jīng)營(yíng)成本時(shí)，需要考慮籌資方案的影響。（?。?/p>

　　答案：錯(cuò)誤

　　解析：經(jīng)營(yíng)成本是指在運(yùn)營(yíng)期內(nèi)衛(wèi)滿足正常生產(chǎn)經(jīng)理而動(dòng)用現(xiàn)實(shí)貨幣資金支付的成本費(fèi)用，它的估算與具體的籌資方案無(wú)關(guān)。

　　【計(jì)算題】：已知某工業(yè)投資項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期某年的有關(guān)資料如下：營(yíng)業(yè)收入為300萬(wàn)元，不含財(cái)務(wù)費(fèi)用的總成本費(fèi)用為150萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)成本為120萬(wàn)元，假設(shè)運(yùn)營(yíng)期各年沒(méi)有發(fā)生財(cái)務(wù)費(fèi)用，所得稅前凈現(xiàn)金流量為120萬(wàn)元，所得稅后凈現(xiàn)金流量為100萬(wàn)元，所得稅稅率為25%。

　　試計(jì)算：a.該年折舊攤銷費(fèi)為多少萬(wàn)元？

　　b.該年調(diào)整所得稅為多少萬(wàn)元？

　　C.該年息稅前利潤(rùn)為多少萬(wàn)元？

　　D.該年?duì)I業(yè)稅金及附加為多少萬(wàn)元？

　　解析：a.該年折舊攤銷=該年不包括財(cái)務(wù)費(fèi)用的總成本費(fèi)用－經(jīng)營(yíng)成本=150－120=30（萬(wàn)元）

　　b.所得稅=所得稅前凈現(xiàn)金流量－所得稅后凈現(xiàn)金流量=120－100=20（萬(wàn)元）

　　c.該年息稅前利潤(rùn)=20/25%=80（萬(wàn)元）

　　d.由于沒(méi)有財(cái)務(wù)費(fèi)用，該年息稅前利潤(rùn)=該年稅前利潤(rùn)=80（萬(wàn)元）

　　該年調(diào)整所得稅=80×25%=20（萬(wàn)元）

　　該年?duì)I業(yè)稅金及附加=該年?duì)I業(yè)收入－該年不含財(cái)務(wù)費(fèi)用的總成本費(fèi)用—息稅前利潤(rùn)=300－150—80=70（萬(wàn)元）

　　請(qǐng)點(diǎn)擊查看論壇原帖>>

[下一頁(yè)]

編輯推薦： ·2010年初/中級(jí)會(huì)計(jì)職稱考試教材變動(dòng)情況及備考指導(dǎo) ·關(guān)于2010年全國(guó)會(huì)計(jì)專業(yè)技術(shù)資格考試題型等有關(guān)問(wèn)題的通知 ·免費(fèi)下載：2010年初/中級(jí)會(huì)計(jì)職稱考試大綱

初級(jí)會(huì)計(jì)職稱網(wǎng)上輔導(dǎo)課程  免費(fèi)試聽(tīng)>> 中級(jí)會(huì)計(jì)職稱網(wǎng)上輔導(dǎo)課程  免費(fèi)試聽(tīng)>> 　　無(wú)需注冊(cè)、交費(fèi)，點(diǎn)擊以上“免費(fèi)試聽(tīng)”課程，即可領(lǐng)略正保會(huì)計(jì)網(wǎng)校老師授課風(fēng)采，體驗(yàn)網(wǎng)絡(luò)教育的無(wú)窮魅力！如果您在使用網(wǎng)校課件中遇到任何問(wèn)題，請(qǐng)隨時(shí)撥打24小時(shí)服務(wù)熱線。

轉(zhuǎn)載請(qǐng)注明·源自正保會(huì)計(jì)網(wǎng)校